Liệu môi trường thị trường phân bón phức hợp có cải thiện trong năm 2024? Thị trường sẽ biến động như thế nào? Sau đây là phân tích chuyên sâu về xu hướng tương lai của phân bón phức hợp từ góc độ môi trường vĩ mô, chính sách, mô hình cung cầu, chi phí và lợi nhuận, và phân tích tình hình cạnh tranh trong ngành.

1. Quá trình phục hồi kinh tế toàn cầu diễn ra chậm, và nền kinh tế Trung Quốc đang đối mặt với cả cơ hội và thách thức.

Dưới ảnh hưởng của nhiều rủi ro như chủ nghĩa đơn phương, địa chính trị, xung đột quân sự, lạm phát, nợ quốc tế và tái cấu trúc chuỗi công nghiệp, tốc độ tăng trưởng thương mại và đầu tư quốc tế đã chậm lại đáng kể, và sự phục hồi kinh tế toàn cầu năm 2024 diễn ra chậm và không đồng đều, đồng thời sự bất ổn ngày càng gia tăng.

Đồng thời, nền kinh tế Trung Quốc sẽ đối mặt với nhiều cơ hội và thách thức. Cơ hội lớn nhất nằm ở việc tiếp tục thúc đẩy chiến lược “cơ sở hạ tầng mới” và “chu kỳ kép”. Hai chính sách này sẽ thúc đẩy mạnh mẽ việc nâng cấp các ngành công nghiệp trong nước và tăng cường động lực nội tại của nền kinh tế. Đồng thời, xu hướng bảo hộ thương mại toàn cầu vẫn tiếp diễn, gây áp lực không nhỏ lên xuất khẩu của Trung Quốc.

Từ góc độ dự báo môi trường vĩ mô, khả năng nền kinh tế toàn cầu suy yếu trong năm tới là khá cao, và giá cả hàng hóa có thể bị ảnh hưởng nhẹ, nhưng vẫn cần phải xem xét sự bất ổn do các mâu thuẫn địa chính trị gây ra cho thị trường. Môi trường trong nước tốt hơn được kỳ vọng sẽ tạo điều kiện thuận lợi cho giá phân bón trong nước quay trở lại biến động không gian hợp lý.

2. Nguồn tài nguyên phân bón có nhiều ưu điểm, và các chính sách định hướng sự phát triển của ngành công nghiệp này.

Bộ Nông nghiệp và Phát triển nông thôn đã ban hành thông báo “Kế hoạch hành động giảm sử dụng phân bón hóa học đến năm 2025”, yêu cầu đến năm 2025, việc sử dụng phân bón hóa học trong nông nghiệp trên toàn quốc phải đạt được mức giảm ổn định. Cụ thể, mục tiêu là: đến năm 2025, tỷ lệ diện tích sử dụng phân hữu cơ tăng hơn 5%, tỷ lệ bao phủ công nghệ kiểm nghiệm đất và bón phân theo công thức cho các cây trồng chính trong nước ổn định ở mức trên 90%, và tỷ lệ sử dụng phân bón cho ba loại cây lương thực chính trong nước đạt 43%. Đồng thời, theo ý tưởng phát triển “Kế hoạch 5 năm lần thứ 14” của Hiệp hội Công nghiệp Phân bón phốt phát, ngành công nghiệp phân bón phức hợp tiếp tục lấy phát triển xanh, chuyển đổi và nâng cấp, cải thiện chất lượng và hiệu quả làm mục tiêu tổng thể, và tỷ lệ sử dụng phân bón phức hợp sẽ được nâng cao hơn nữa.

Trong bối cảnh “kiểm soát kép năng lượng”, “tiêu chuẩn carbon kép”, an ninh lương thực và “nguồn cung và giá cả ổn định” phân bón, từ góc độ xu hướng phát triển ngành, tương lai của phân bón phức hợp cần tiếp tục cải tiến quy trình sản xuất để tiết kiệm năng lượng và giảm phát thải; về chủng loại, cần sản xuất các loại phân bón chất lượng cao đáp ứng nhu cầu nông nghiệp chất lượng; trong quá trình sử dụng, cần chú trọng nâng cao hiệu quả sử dụng phân bón.

3. Quá trình tối ưu hóa cung và cầu sẽ gặp nhiều khó khăn.

Từ góc độ quy hoạch và các công trình đang xây dựng, tốc độ bố trí cơ sở sản xuất quốc gia của các doanh nghiệp quy mô lớn vẫn không ngừng, và chiến lược tích hợp theo chiều dọc có ý nghĩa thực tiễn lớn hơn đối với việc gia tăng lợi nhuận của các doanh nghiệp sản xuất phân bón phức hợp, bởi vì xu hướng hội nhập công nghiệp, đặc biệt là các doanh nghiệp có lợi thế về nguồn lực và quy mô hoạt động lớn sẽ đóng vai trò ngày càng quan trọng. Tuy nhiên, các doanh nghiệp quy mô nhỏ, chi phí cao và không có nguồn lực sẽ phải đối mặt với tác động lớn hơn. Theo thống kê chưa đầy đủ, công suất sản xuất dự kiến ​​đang xây dựng vào năm 2024 là 4,3 triệu tấn, và việc đưa vào sử dụng công suất sản xuất mới là một tác động khác đối với tình hình mất cân bằng cung cầu hiện tại của thị trường phân bón phức hợp, dẫn đến tình trạng dư thừa công suất sản xuất và cạnh tranh giá cả khốc liệt khó tránh khỏi, tạo ra áp lực nhất định lên giá cả.

4. Chi phí nguyên vật liệu

Urê: Về phía nguồn cung, sản lượng urê năm 2024 sẽ tiếp tục tăng trưởng, còn về phía cầu, ngành công nghiệp và nông nghiệp dự kiến ​​sẽ có sự tăng trưởng nhất định, nhưng dựa trên lượng tồn kho dư thừa vào cuối năm 2023, cung và cầu trong nước năm 2024 sẽ có xu hướng giảm dần, và sự thay đổi về khối lượng xuất khẩu năm tới sẽ tiếp tục ảnh hưởng đến xu hướng thị trường. Thị trường urê năm 2024 tiếp tục biến động mạnh, với khả năng cao là giá trị trung bình đã giảm so với năm 2023.

Phân bón phosphat: Năm 2024, giá giao ngay trong nước của mono-amoni phosphat có xu hướng giảm. Mặc dù xuất khẩu bị hạn chế trong quý đầu tiên, nhưng nhu cầu trong nước vào mùa xuân và giá nguyên liệu vẫn được hỗ trợ bởi giá cao, giá sẽ dao động chủ yếu ở mức 2850-2950 nhân dân tệ/tấn; Trong mùa trái vụ quý 2, phân bón mùa hè chủ yếu là phân bón giàu nitơ, nhu cầu về phốt pho bị hạn chế, và giá mono-amoni phosphat sẽ giảm dần dưới ảnh hưởng của việc giảm giá nguyên liệu; Trong quý 3 và quý 4 của mùa bán hàng mùa thu, nhu cầu về phân bón giàu phốt pho lớn, nhu cầu quốc tế được thúc đẩy, cũng như nhu cầu dự trữ mùa đông tiếp theo, và giá nguyên liệu phosphat được hỗ trợ bởi giá cao, giá mono-amoni phosphat sẽ phục hồi.

Phân bón kali: Năm 2024, xu hướng giá cả thị trường kali trong nước sẽ thay đổi theo mùa thấp điểm của thị trường, do nhu cầu cao của thị trường mùa xuân, giá thị trường kali clorua và kali sulfat sẽ tiếp tục tăng, và hợp đồng năm 2023 kết thúc vào ngày 31 tháng 12 năm 2023, vẫn sẽ đối mặt với tình hình đàm phán hợp đồng lớn năm 2024. Rất có thể các cuộc đàm phán sẽ bắt đầu vào quý đầu tiên. Sau khi kết thúc thị trường mùa xuân, thị trường kali trong nước sẽ bước vào xu hướng tương đối trầm lắng, mặc dù vẫn có nhu cầu cho thị trường mùa hè và mùa thu ở giai đoạn sau, nhưng nhu cầu về kali tương đối hạn chế.

Xét theo xu hướng của ba nguyên liệu chính nêu trên trong năm 2024, rất có thể giá năm 2023 sẽ giảm, dẫn đến chi phí sản xuất phân bón phức hợp giảm, ảnh hưởng đến xu hướng giá của phân bón phức hợp.

5. Nhu cầu hạ lưu

Hiện tại, xét về các loại ngũ cốc chủ lực ở khâu cuối cùng, cần duy trì năng lực sản xuất tổng hợp tăng đều đặn trong năm 2024, và sản lượng sẽ giữ ở mức trên 1,3 nghìn tỷ cân, đảm bảo tự túc lương thực cơ bản và an ninh lương thực tuyệt đối. Trong bối cảnh chiến lược an ninh lương thực, nhu cầu nông nghiệp sẽ ổn định và cải thiện, hỗ trợ thuận lợi cho phía cầu của phân bón phức hợp. Ngoài ra, xét đến sự phát triển của nông nghiệp xanh, chênh lệch giá giữa phân bón mới và phân bón truyền thống dự kiến ​​sẽ tiếp tục thu hẹp, và thị phần của phân bón truyền thống sẽ bị thu hẹp, nhưng quá trình chuyển đổi này sẽ cần thời gian. Do đó, dự kiến ​​nhu cầu và tiêu thụ phân bón phức hợp sẽ không biến động quá nhiều trong năm 2024.

6. Triển vọng giá thị trường

Dựa trên phân tích các yếu tố trên, mặc dù cung và cầu đã được cải thiện, nhưng áp lực dư thừa vẫn còn tồn tại, và giá nguyên liệu có thể được nới lỏng, do đó thị trường phân bón phức hợp dự kiến ​​sẽ trở lại ổn định vào năm 2024, nhưng đồng thời, vẫn tồn tại hiện tượng thị trường biến động theo từng giai đoạn, và cần phải xem xét tác động của các chính sách. Đối với các doanh nghiệp, dù là khâu chuẩn bị nguyên liệu trước mùa vụ, năng lực sản xuất tức thời trong mùa cao điểm, hay hoạt động xây dựng thương hiệu, v.v., đều đang phải đối mặt với thử thách.